Pusula Yatırım’ın raporuna göre, teknoloji şirketleri veri merkezleri, yapay zeka ve çip üretimine yönelik yatırımlarını artırıyor. Büyük ölçekli fonlamalar ve yeni nesil çip teknolojileri için yapılan iş birlikleri sektörün büyüme potansiyelini güçlü şekilde destekliyor.
Bellek Piyasasındaki Gelişmeler
Bellek segmentinde fiyatlar zayıf seyrini sürdürürken, özellikle DRAM ürünlerinde düşüş eğilimi devam ediyor. Buna karşın NAND SSD tarafında görece daha güçlü bir performans gözlemleniyor.
Küresel Satışlar ve Jeopolitik Etkiler
Küresel yarı iletken satışları şubat ayında güçlü yükselişle yıllık yüzde 86, aylık ise yüzde 25 artış gösterdi. Satışlardaki bu ivmenin sürdüğü belirtilirken, verilerin jeopolitik gelişmelerden önceki döneme ait olduğu ve güncel değerlendirmelerde şirket bazlı finansalların daha belirleyici olabileceği vurgulandı.
Raporda ayrıca, Orta Doğu kaynaklı jeopolitik riskler ile enerji fiyatlarındaki dalgalanmanın sektörde baskı yarattığı belirtildi. Yarı iletken sektörünün enerjiye yüksek bağımlılığı sebebiyle bu durumdan olumsuz etkilenebileceği, savaş sonrası normalleşme ve olası teşviklerin sektör performansı için kritik rol oynayabileceği kaydedildi.
Şirket Performansları ve Sektörün Geleceği
Yarı iletken üretiminde kullanılan malzemeleri temin eden ve ekipman üreten şirketler öne çıkarken, bazı firmalarda yüksek getiri sağlandı. Mart ayında en yüksek performans yüzde 102 ile MOBX’te görülürken, en düşük performans yüzde 34,83 düşüşle Kalray’da gerçekleşti.
Raporda, orta vadede portföy çeşitlendirmesi açısından yarı iletken sektörünün önemini koruduğu, özellikle hammadde ve üretim ekipmanı alanındaki şirketlerin ön planda kalmaya devam edeceği vurgulandı.
